มิติหุ้น-TTB โดย บล.ฟิลลิป ระบุว่า TTB ที่คาดว่าจะจ่ายปันผลระหว่างกาล และยังไม่มีการขึ้นเครื่องหมาย XD โดยเราคาดว่าจะมีการจ่าย 0.06 บาท/หุ้น อาจจะลดลงจากปีก่อนแต่ก็คิดเป็น Div. yield สูงถึง 3.2% ซึ่งเป็นระดับที่สูงที่สุดในกลุ่มธนาคาร ผลประกอบการ Q3/68อาจจะลดลง y-y แต่ทรงตัว q-q ยังคงประมาณการกำไรปี 68 ปรับไปใช้ราคาพื้นฐานปี 69 ที่ 2.04 บาท มีส่วนต่างพอสมควร และปันผลยังน่าสนใจ แนะนำ “ซื้อ”
เป็นธนาคารเดียวที่ยังไม่ขึ้น XD ปันผลระหว่างกาล : TTB เป็นธนาคารเดียวที่ เราคาดว่าจะมีการจ่ายปันผลระหว่างกาล ที่ยังไม่มีการขึ้นเครื่องหมาย XD ในขณะที่ธนาคารอื่นที่ประกาศจ่ายปันผลระหว่างกาลมีการขึ้นเครื่องหมาย XD ไปหมดแล้ว โดยคาดว่า TTB จะมีการประกาศจ่ายปันผลในช่วงสัปดาห์หน้า และน่าจะมีการขึ้นเครื่องหมาย XD ประมาณช่วงต้นเดือน ต.ค.68
คาดว่าจะมีการจ่ายปันผล yield 3.2% : จากการที่ TTB มีกำไร 1H68 10.1 พันลบ. ลดลงจากปีก่อนที่มีกำไร 10.7 พันลบ. 5.5% ทำให้เราคาดว่า TTB จะมีการจ่ายปันผลระหว่างกาลลดลงจากปีก่อนเป็น 0.06 บาท/หุ้น จากปีก่อนที่มีการจ่าย 0.065 บาท/หุ้น อย่างไรก็ตามคิดเป็น Div. yield สูงถึง 3.2% ซึ่งเป็นระดับที่สูงที่สุดในกลุ่มธนาคาร
ผลประกอบการ Q3/68 อาจจะลดลง y-y แต่ทรงตัว q-q : TTB มีสินเชื่อหดตัวอย่างต่อเนื่องประกอบกับการลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ลง อาจจะทำให้รายได้ดอกเบี้ยลดลง อย่างไรก็ตามด้วยสถานการณ์ NPL ที่ดีขึ้นต่อเนื่อง และผลขาดทุนรถยึดที่ลดลงเรื่อย ๆ ทำให้การตั้งสำรองน่าจะยังลดลงได้ต่อ ซึ่งจะทำให้ผลประกอบการ 3Q68 ถึงแม้ว่าอาจจะลดลง y-y แต่ก็น่าจะทรงตัวได้ q-q
ยังคงประมาณการ ปรับไปใช้ราคาพื้นฐานปี 69 แนะนำ “ซื้อ” : ยังคงประมาณการกำไรปี 68 ของ TTB ไว้ที่ 21.7 พันลบ. เพิ่มขึ้น 0.3% y-y และคาดว่าทั้งปี จะมีการจ่ายปันผล 0.14 บาท/หุ้นคิดเป็น Div. yield 7.4% ปรับไปใช้ราคาพื้นฐานปี 69 ที่ 2.04 บาท ยังมีส่วนต่างเหลือพอสมควรประกอบกับปันผลน่าสนใจจึงแนะนำ “ซื้อ”
ติดตามช่องทางมิติหุ้นเพื่อรับข่าวสารตลาดทุนได้ตามลิงค์ด้านล่าง
Web : https://www.mitihoon.com/
Facebook : https://www.facebook.com/mitihoon
Youtube : https://www.youtube.com/@mitihoonofficial7770
Tiktok : www.tiktok.com/@mitihoon
