มิติหุ้น – COM7 ทำกำไรสุดปังจากยอดขายไอโฟนพุ่ง หลังเปิดตัวไอโฟน 16 พร้อมธุรกิจEV ยังโตกระฉูด โบรกแนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมายที่ 29.00 บาท P/E ปี 19 เท่า ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 5 ปี
บล.ทิสโก้ วิเคราะห์หุ้น บริษัท คอมเซเว่น จำกัด (มหาชน) หรือ COM7 คาดการณ์กำไร 1Q68F โต 13% YoY มาที่ 930 ล้านบาท จากภาพรวมอุตฯ เติบโตและการขยายการให้บริการของUfund ในมือถือ Android รวมทั้งการปิดสาขาที่ไม่ทำกำไร ทำให้กำไรดีขึ้น จึงคงประมาณการกำไรปีนี้ที่3.6 พันลบ. เติบโต 9% YoY จับตาพัฒนาการของธุรกิจใหม่ ๆ ในการต่อยอดการเติบโตในระยะกลาง-ยาว
ทางด้าน โกลเบล็กซ์ มองว่า โมเมนตัมการฟื้นตัวของยอดขาย Apple และการขยายธุรกิจ EV หนุนกำไรเติบโตต่อเนื่อง ทำให้COM7 ยังคงเป็นผู้นำในกลุ่มค้าปลีกไอทีของไทย โดยรายงานยอดขาย แอปเปิล ไตรมาส 2/2568 เติบโต 3% YoY ขณะที่คู่แข่งสำคัญอย่าง SPVI ยังสามารถรายงานรายได้เติบโต 6.5% ในไตรมาสเดียวกัน ตอกย้ำว่าดีมานด์ แอปเปิล ในไทยยังคงแข็งแกร่งต่อเนื่อง
สำหรับรายได้ไตรมาส 1/2568 ที่ระดับ 20,600 ล้านบาท +7% YoY, -12% QoQ โดยมีปัจจัยสนับสนุนมาจาก ดีมานด์จากการเปิดตัว iPhone 16 แคมเปญ “Easy E-Receipt” ช่วยกระตุ้นการใช้จ่าย และการเปิดตัว iPad และ MacBook Air รุ่นใหม่ ทำให้กำไรขั้นต้น (GPM) คาดว่าจะปรับตัวดีขึ้นเป็น 13% (จาก 12.8% ในปีก่อนหน้า ขณะที่ค่าใช้จ่ายขายและบริหารปรับลดลงเหลือเพียง 6% ของรายได้ ภาพรวมจึงคาดว่ากำไรสุทธิไตรมาสนี้จะอยู่ที่ 940 ล้านบาท
เพิ่มขึ้น 14% จากช่วงเดียวกันของปีก่อนหน้า
ส่วนธุรกิจกลุ่ม EV ที่ COM7 ลงทุนผ่านบริษัทย่อย Aion มีแนวโน้มเติบโตดี โดยมียอดจองในงาน Motor Show 2568 ถึง 7,000 คัน (เทียบกับ 3,000 คันในปีก่อนหน้า)
กลยุทธ์ยังคงแนะนำ “ซื้อ” (BUY) หุ้น COM7 โดยให้ราคาเป้าหมายที่ 29.00 บาท
อิงจาก P/E ปี 2568 ที่ 19 เท่า ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 5 ปีเพียงเล็กน้อย
ติดตามช่องทางมิติหุ้นเพื่อรับข่าวสารตลาดทุนได้ตามลิงค์ด้านล่าง
Web : https://www.mitihoon.com/
Facebook : https://www.facebook.com/mitihoon
Youtube : https://www.youtube.com/@mitihoonofficial7770
Tiktok : www.tiktok.com/@mitihoon
