BBL เด้งรับดอกเบี้ยขาขึ้น กำไรเด่น-เป้า170บ.

94

มิติหุ้น บล.ฟินันเซีย ไซรัส เปิดเผยว่า ฝ่ายวิจัยแนะนำเพิ่มน้ำหนักเข้าลงในหุ้น BBL และเลือกให้เป็น

หุ้นเด่น เพราะแนวโน้มกำไร Q4/65 คาดว่าจะเติบโตทั้ง Q-Q และ Y-Y ในอัตราที่สูงขึ้น แม้สินเชื่อคาดว่าจะทรงตัว Q-Q จากการชำระหนี้ของลูกค้าที่สูงขึ้น แต่ได้แรงหนุนจากทั้งส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยที่กว้างขึ้นและการตั้งสำรองที่มีแนวโน้มลดลง

โดยคาดกำไรปี 65-66 จะเติบโต +15% Y-Y และ +12% Y-Y ตามลำดับ ตามทิศทางเศรษฐกิจที่ฟื้นตัวและคาดเป็นหนึ่งในธนาคารที่ได้อานิสงส์สูงสุดจากดอกเบี้ยขาขึ้น จากสินส่วนสินเชื่อภาคธุรกิจที่สูง ด้านValuation ยังค่อนข้างถูก เทรด PBV เพียง 0.5 เท่า ต่ำกว่าช่วงก่อน COVID-19 ที่ราว 0.8 เท่า แนะนำซื้อเป้าหมาย 170 บาท

@mitihoonwealth

https://lin.ee/cXAf0Dp